岳飞前世为佛顶大鹏。秦桧为虬龙，秦桧妻王氏为女土蝠，万俟卨为团鱼精，因大鹏啄死女土蝠和团鱼精，啄瞎虬龙左眼，遂结下前世冤仇。大鹏投胎岳家，虬龙要报一啄之仇，发黄河大水淹没河南汤阴县岳家庄，岳飞和母亲在花缸内不至淹死。虬龙发水违犯天条被斩，转世为秦桧，岳飞母子漂流至河北大名府内黄县被王明收留。岳飞在母亲严教下长大，又从周侗学艺，少年即文武双全；岳飞与结义兄弟赴京考武举，枪挑小梁王闯下大祸，逃回乡里。